一、前言
2004年7月7日上海證券交易所在其主辦的杭州“新產品、新機遇——上證50ETF大型推介會”上高調宣佈，其主導的ETF產品已獲得國務院及證監會批准。“交易型開放式指數證券投資基金”(Exchange Traded Fund,以下縮寫ETF),簡稱“交易型開放式指數基金”,又稱“交易所交易基金”。
ETF是一種跟蹤“標的指數”變化、且在證券交易所上市交易的基金。投資人可以如買賣股票那麼簡單地去買賣跟蹤“標的指數”的ETF,並使其可以獲得與該指數基本相同的報酬率。ETF通常由基金管理公司管理,基金資產為一籃子股票組合,組合中的股票種類與某一特定指數(如上證50指數)包含的成份股票相同,股票數量比例與該指數的成份股構成比例一致。例如,上證50指數包含中國聯通、浦發銀行等50只股票,上證50指數ETF的投資組合也應該包含中國聯通、浦發銀行等50只股票,且投資比例同指數樣本中各只股票的權重對應一致。換句話說,指數不變,ETF的股票組合不變；指數調整,ETF投資組合要作相應調整。ETF的推出,有助於提高證券市場的核心競爭力,滿足中小投資者購買大盤股,分散風險的需要,同時也為機構投資者提供了嶄新的盈利模式,為未來創新奠定了基礎。
新意科技開發的交易型開放式指數基金（ETF）模組是基於新意證券綜合管理平臺下的一個插件，實現與新意證券綜合管理平臺的無縫鏈結，方便券商日常清算業務的開展。
二、術語定義
交易型開放式指數證券投資基金：經依法募集設立的，投資特定證券指數所對應組合證券的開放式基金，其基金份額用組合證券進行申購贖回，並在上海證券交易所上市交易；
基金合同當事人：指受基金合同約束，根據基金合同享有權利並承擔義務的基金管理人、基金託管人和基金份額持有人；
認購：指在基金募集期內，投資者申請購買本基金基金份額的行為，投資者可以現金或股票方式申請認購；
網上現金認購：投資者通過基金管理人指定的發售代理機構用上海證券交易所網上系統以現金進行的認購
網下現金認購：投資者通過基金管理人及其指定的發售代理機構以現金進行的認購；
網下股票認購：投資者通過基金管理人指定的發售代理機構以股票進行的認購；
基金合同生效日：指基金達到法定的基金備案條件，基金管理人向中國證監會辦理備案手續並獲得中國證監會書面確認之日；
申購：指在基金合同生效後，投資者申請購買本基金基金份額的行為；
贖回：指基金份額持有人按基金合同規定的條件，要求基金管理人購回本基金基金份額的行為；
申購、贖回清單：指由基金管理人編制的用以公告申購對價、贖回對價等資訊的檔；
申購對價：指投資者申購基金份額時，按基金合同和招募說明書規定應交付的組合證券、現金替代、現金差額及其他對價；
贖回對價：指投資者贖回基金份額時，基金管理人按基金合同和招募說明書規定應交付給贖回人的組合證券、現金替代、現金差額及其他對價；
組合證券：指基金標的指數所包含的全部或部分證券；
標的指數：指上海證券交易所編制並發佈的上證50指數及其未來可能發生的變更；
現金替代：指申購、贖回過程中，投資者按基金合同和招募說明書的規定，用於替代組合證券中部分證券的一定數量的現金；
現金差額：指最小申購、贖回單位的資產淨值與按當日收盤價計算的最小申購、贖回單位中的組合證券市值和現金替代之差；投資者申購、贖回時應支付或應獲得的現金差額根據最小申購、贖回單位對應的現金差額、申購或贖回的基金份額數計算；
最小申購、贖回單位：指本基金申購份額、贖回份額的最低數量，投資者申購、贖回的基金份額應為最小申購、贖回單位的整數倍；
基金份額參考淨值：指上海證券交易所在交易時間內根據基金管理人提供的申購、贖回清單和組合證券內各只證券的即時成交資料計算並發佈的基金份額參考淨值，簡稱IOPV；
基金份額折算：指本基金建倉結束後，基金管理人根據基金合同規定將投資者的基金份額進行變更登記的行為；
基金收益：指基金投資所得紅利、股息、債券利息、買賣證券價差、銀行存款利息及其他合法收入；
收益評價日：指基金管理人計算本基金累計報酬率與標的指數累計報酬率差額之日；
三、主要業務說明
1.1.基金的認購
在基金募集期內，投資者可選擇網上現金認購、網下現金認購和網下股票認購3種方式申請購買ETF基金份額，
1、網上現金認購業務的主要業務流程
·認購時間：認購時間為一天，具體時間由基金管理人確定；
·認購費用：不超過每筆認購份額的1%。
·認購限額：網上現金認購以基金份額申請。具體的認購限額根據基金招募說明書確定；
·認購申請:T日為網上現金發售日
T-1日之前，投資者開立上證所A股帳戶卡或基金帳戶卡，辦理指定交易或轉指定交易手續，存入足額的認購資金以及代理傭金金額；
T日，投資者根據認購代碼，通過上證所上網定價系統認購，證券公司凍結投資者的認購資金；
·清算交收：T日為網上現金發售日
T日發售結束後，上海登記公司根據上海交易所發送的認購資料進行資金清算；
T+1日17點，證券公司在保證當日交易所證券交易結算資金交收後，結算備付金帳戶資金可用於交易型指數基金認購資金交收；
T+2日11點前，上海登記公司將結算參與人認購資金到位情況提供交易所；
T+3日，上海登記公司根據交易所確認的有效認購資料進行資金清算，併入當日清算淨額，並將有效認購資料發送發行協調人；
T+4日，上海登記公司將實際到位資金劃入發行協調人結算備付金帳戶，發行協調人可將該資金劃入預先開設的基金募集帳戶；
?認購確認：在募集期結束後3個工作日之後，投資者可通過其辦理認購的銷售網站查詢認購確認情況。
?基金合同生效：上海登記公司通知證券公司投資者的有效認購份額；
?基金份額折算：基金管理人將折算後的各基金份額持有人持有的基金份額資料發送給登記結算機構，登記結算機構根據基金管理人提供的資料為基金份額持有人進行基金份額的變更登記。
2、網下現金認購業務的主要業務流程
?認購時間：認購時間為一段時間，具體時間由基金管理人及其指定發售代理機構確定；
?認購費用：不超過每筆認購份額的1%。
?認購限額：網下現金認購以基金份額申請。具體的認購限額根據基金招募說明書確定；
?認購申請:t日為基金募集期內，T日為網上現金發售日
t-1日之前，投資者開立上證所A股帳戶卡或基金帳戶卡，辦理指定交易或轉指定交易手續，存入足額的認購資金以及代理傭金金額；
t日，投資者填寫網下現金認購申請單，簽訂委託網上現金認購協議；證券公司凍結投資者認購資金，日終時，證券公司將當日的網下認購申請資料發送給基金公司；
T日，證券公司通過上證所上網定價系統為網下現金認購投資者代為進行認購申報；
?清算交收：T日為網上現金發售日
T日發售結束後，上海登記公司根據上海交易所發送的認購資料進行資金清算；
T+1日17點，證券公司在保證當日交易所證券交易結算資金交收後，結算備付金帳戶資金可用於交易型指數基金認購資金交收；
T+2日11點前，上海登記公司將結算參與人認購資金到位情況提供交易所；
T+3日，上海登記公司根據交易所確認的有效認購資料進行資金清算，併入當日清算淨額，並將有效認購資料發送發行協調人；
T+4日，上海登記公司將實際到位資金劃入發行協調人結算備付金帳戶，發行協調人可將該資金劃入預先開設的基金募集帳戶；
?認購確認：在募集期結束後3個工作日之後，投資者可通過其辦理認購的銷售網站查詢認購確認情況。
?基金合同生效：上海登記公司通知證券公司投資者的有效認購份額；
?基金份額折算：基金管理人將折算後的各基金份額持有人持有的基金份額資料發送給登記結算機構，登記結算機構根據基金管理人提供的資料為基金份額持有人進行基金份額的變更登記。
3、網下股票認購業務的主要業務流程
?認購時間：認購時間為一日，具體時間由指定發售代理機構確定；
?認購費用：辦理網下股票認購業務的投資者需交納一定的過戶費、認購費等相關手續費，具體費率由各有關機構規定，但費用合計不超過每筆認購份額的1%。
?認購限額：網下股票認購以單只股票股數申報，用以認購的股票必須是上證50指數成份股；具體的認購限額根據基金招募說明書確定；
?認購申請: T日為網下股票發售日
T-4日，基金公司公佈限制認購規模的成分股
T日，投資者填寫網下股票認購申請表，通過券商櫃檯申報成分股的名稱，成分股的代碼和認購的股數，證券公司凍結投資者的相應股票；
?清算交收：T日為網下股票發售日
T日日終，證券公司將當日的網下股票認購申請資料發送給基金公司；
T+1日，基金公司將投資者的股票認購確認資料發送給上海登記公司；上海登記公司將投資者帳戶相應的股票進行凍結；
?基金合同生效：上海登記公司通知證券公司投資者的有效認購份額，並根據基金管理人報上證所確認的有效認購股票資料，將投資人認購的股票過戶到基金的證券帳戶；
?基金份額折算：基金管理人將折算後的各基金份額持有人持有的基金份額資料發送給登記結算機構，登記結算機構根據基金管理人提供的資料為基金份額持有人進行基金份額的變更登記。
1.2.基金的申購贖回
投資者可以在申購贖回代理券商辦理基金申購贖回業務的營業場所或按申購贖回代理券商提供的其他方式辦理基金的申購和贖回。
1.申購和贖回的開放日及時間
投資者可辦理申購、贖回等業務的開放日為上海證券交易所的交易日，開放時間為上午9:30-11:30和下午1:00-3:00。在此時間之外不辦理基金份額的申購、贖回。若上海證券交易所變更交易時間或出現其他特殊情況，基金管理人可對開放日、開放時間進行相應的調整並公告。
2.申購和贖回的數額限制：投資者申購、贖回的基金份額需為最小申購、贖回單位的整數倍；
3.申購贖回業務的申請
T日開市前，證券公司獲得申購贖回清單；
T日，投資者申購時按照申購贖回清單備足股票和現金，贖回時按照申購贖回清單備足基金份額和現金，委託證券公司以電腦申報方式通過上證所向基金公司提出申購申請；
4.申購贖回業務的清算
T日閉市後，上海登記公司根據交易所傳送的T日申購，贖回資料現金份額，組合證券的清算；
T+1日，上海登記公司進行現金替代的清算交收；
T+2日，上海登記公司進行現金差額的清算交收；
1.3.基金的交易
基金份額在上海證券交易所遵照《上海、深圳證券交易所交易規則》、《上海證券交易所證券投資基金上市規則》、《上海證券交易所交易型開放式指數基金業務實施細則》等有關規定上市交易，投資者可通過代辦證券公司進行申報，具體業務流程可參考在上交所上市交易的封閉式基金的業務流程。
1.4.產品的功能特性
新意證券綜合管理平臺（E-SIM）通過實現下述功能，來支援交易型開放式指數基金業的登記結算業務。
一、交易型開放式指數基金認購業務的清算
對於網下現金認購業務，系統能夠根據網上現金發售日上海登記公司發送的G1檔中網下現金認購確認資料，對登記公司確認的投資者網下現金認購業務進行清算，計算出各投資者的確認認購資金；
對於網下現金認購業務，系統能夠根據上海登記公司發送的F3檔，並根據清算產生的投資者網下現金認購的確認認購資金和認購費用，匯總統計出各營業部的確認認購資金和認購費用，據此完成證券公司與登記公司，證券公司總部與各營業部的資金交收；
對於網上現金認購業務，系統能夠根據網上現金發售日上海登記公司發送的G1檔中網上現金認購確認資料，對登記公司確認的投資者網上現金認購業務進行清算，計算出各投資者的確認認購資金和認購費用；
對於網上現金認購業務，系統能夠根據上海登記公司發送的F3檔，並根據清算產生的投資者網上現金認購的確認認購資金和認購費用，匯總統計出各營業部的確認認購資金和認購費用，據此完成證券公司與登記公司，證券公司總部與各營業部的資金交收；
在基金合同生效時，系統能夠對上海登記公司發送的G4檔中的投資者初始基金份額明細資料進行清算處理，完成對投資者的基金認購份額的初始登記；
對網下股票認購業務，在基金合同生效時，系統能夠對上海登記公司發送的G4檔中的股票過戶資訊進行清算處理，完成投資者的股票過戶；
在基金建倉完成基金份額標準化時，系統能夠對上海登記公司發送的G4檔中的基金份額調整資料進行清算處理，對投資者的基金份額進行調整；
二、交易型開放式指數基金交易業務的清算
在基金上市交易後，系統能夠根據上海登記公司每日發送的G1檔中的ETF基金買賣交易過戶資料對投資者當日的ETF基金買賣交易進行清算處理，計算投資者基金份額的變化，完成基金份額的過戶，並能夠根據設定的交易費率計算交易資金和相關交易費用；
在基金上市交易後，系統能夠根據上海登記公司每日發送的F3檔，並根據基金交易清算產生的投資者交易資金和交易費用資料，統計各營業部的ETF交易資金和交易費用，據此完成證券公司與登記公司，證券公司總部與各營業部的資金交收；
三、交易型開放式指數基金申購贖回業務的清算
對基金申購贖回業務，系統能夠根據上海登記公司每日發送的G4檔中因基金申購贖回業務產生的股票過戶資料和基金份額增減明細資料進行清算，並根據清算結果相應增減投資者相關股票的餘額和投資者的基金份額；
對基金申購贖回業務，系統能夠根據上海登記公司每日發送的JSMX檔中投資者當日基金申購業務的現金替代資料進行清算，生成投資者當日申購的現金替代金額；
對基金申購贖回業務，系統能夠根據上海登記公司每日發送的JSMX檔中的現金返還資料進行清算，生成投資者當日的現金返還數量；
四、交易型開放式指數基金紅利資料的清算
系統能夠根據上海頓記公司發送的G4檔中ETF基金的紅利資料以及系統所記錄的投資者基金份額計算各個投資者的基金紅利；
系統能夠根據上海登記公司發送的F3檔中的紅利交收資料以及清算生成的投資者的基金紅利資料，統計各營業部的紅利匯總資料，並能夠將資料以G4檔格式下發到各個營業部。
五、可以現金替代退補款的清算交收
系統能夠讀取基金公司發送的《申購可以現金替代款的退補介面》檔；
系統能夠根據基金發送的現金替代款的退補資料以及系統保留的投資者歷史申購資料，將退補款清算到投資者及其所屬營業部；
系統能夠將清算結果按照《申購可以現金替代款的退補介面》檔格式下發到各個營業部；
系統能夠將清算生成的退補款明細資料進行資金清算生成資金憑證；
系統可以對不同的基金管理人對應維護不同的一級交收機構代碼；
六、網下股票認購以及網下現金認購委託資料的上報
營業部櫃檯可以將當日的網下股票認購資料以及網下現金認購資料按照新意公司公佈的ETF網下認購委託庫的介面定義格式生成相應的資料介面檔。
營業部可以將櫃檯導出的認購資料介面檔通過新意系統營業部端上報到證券公司總部；
如果營業部當日無認購資料，營業部可以通過新意系統營業部端告知總部當日無認購資料；
總部可以查詢未上報資料的營業部清單；
總部可以查詢營業部當日網下股票認購資料，並能夠按照基金公司規定的資料介面定義格式導出介面資料檔案；
總部可以查詢營業部當日網下現金認購資料，並能夠按營業部匯總當日各營業部因現金認購所凍結的客戶資金總額；
總部可以查詢當日網下現金認購總量，並可列印傳真給基金公司；
七、基金資訊的維護
用戶可以維護基金管理人的代碼及基本資訊；
用戶可以按照一級市場基金代碼維護基金管理人所管理的ETF基金的基本資訊，包括以及市場基金代碼，基金名稱；
用戶可以按照一級市場基金代碼維護ETF基金一籃子成分股的股票清單；
系統能夠根據用戶讀入的申購贖回清單檔更新ETF基金一籃子成分股的股票清單；
八、統計查詢
網下現金認購明細資料查詢：用戶可以按照基金代碼，認購日期時間段，機構代碼，股東代碼查詢網下現金認購明細資料。
網下現金認購匯總資料查詢：用戶可以按照基金代碼，認購日期時間段，機構代碼查詢各分支機搆網下現金認購業務量。
網下股票認購明細資料查詢：用戶可以按照基金代碼，認購日期時間段，機構代碼，股東帳戶查詢網下現金認購明細資料。
網下股票認購匯總資料查詢：用戶可以按基金代碼，認購日期段，機構代碼查詢往下股票認購業務量。
網上現金認購明細查詢：用戶可以按基金認購代碼，認購日期時間段，機構代碼，股東帳戶查詢網上現金認購明細資料。
網上現金認購匯總查詢：用戶可以按基金認購代碼，認購日期時間段，機構代碼查詢網上現金認購業務量。
ETF基金交易明細查詢：用戶可以按交易日期時間段，基金代碼，機構代碼，股東帳戶查詢ETF基金交易明細情況。
ETF基金交易量匯總查詢：用戶可以按基金代碼，交易日期時間段，機構代碼查詢各分支機搆ETF基金的累計交易量。
申購贖回明細資料查詢：用戶可以按照基金代碼，股東帳戶，機構代碼，日期時間段查詢申購贖回業務明細資料。
申購贖回匯總資料查詢：用戶可以根據基金代碼，日期時間段，機構代碼查詢各分支機搆申購贖回業務匯總資料。
ETF基金紅利明細資料查詢：用戶可以根據基金代碼，紅利發放日期，機構代碼，股東帳戶查詢ETF基金紅利明細資料。
ETF基金紅利匯總資料查詢：用戶可以根據基金代碼，紅利發放日期，機構代碼查詢ETF基金紅利匯總資料。
可以現金替代退補款明細資料查詢：用戶可以根據一級市場基金代碼，機構代碼，股東帳戶，交收日期查詢現金替代退補款明細資料。
可以現金替代退補款匯總資料查詢：用戶可以根據一級市場基金代碼，機構代碼，交收日期查詢現金替代退補款匯總資料。
附錄：E-SIM系統ETF業務相關介面 ETF網下現金認購、網下股票委託庫
介面檔案名：ETFWTxxxxxxxxxxyymmdd.dbf，其中xxxxxxxxxx為新意法人結算系統的營業部代碼，yymmdd表示委託日期。
發送目標：證券公司總部
發送時間：每個交易日閉市後
資料格式：FOXPRO2.5下的標準DBF格式
資料內容：只包含網下現金認購和網下股票認購的有效委託資料，不包含已撤單的委託數據。
備註：如果同一基金代碼、同一業務類型、同一股東帳戶、同一證券代碼存在多條委託資料，總部將匯總為一條委託資料，費用比例取多條委託資料中最大值。
序號
|
字段名
|
類型
|
長度
|
小數
|
填寫
|
說明
|
1
|
JJDM
|
Character
|
6
|
|
必填
|
一級市場基金代碼
|
2
|
YWLX
|
Character
|
2
|
|
必填
|
業務類型
01：網下現金認購
02：網下股票認購
|
3
|
JGDM
|
Character
|
10
|
|
必填
|
機構代碼（填寫新意機構代碼）
|
4
|
YHDM
|
Character
|
10
|
|
|
銀行代碼 （填寫新意銀行網點代碼）
|
5
|
GDZH
|
Character
|
10
|
|
必填
|
股東帳戶
|
6
|
ZQDM
|
Character
|
6
|
|
必填
|
證券代碼
現金認購：對應的代碼
股票認購：對應股票
|
7
|
ZQMC
|
Character
|
8
|
|
必填
|
證券簡稱
|
8
|
SQBH
|
Character
|
10
|
|
必填
|
申請編號
|
9
|
SQXW
|
Character
|
5
|
|
必填
|
申請席位
|
10
|
ZDXW
|
Character
|
5
|
|
必填
|
指定席位
|
11
|
SQRQ
|
Character
|
8
|
|
必填
|
申請日期
格式為：YYYYMMDD
|
12
|
SQSJ
|
Character
|
6
|
|
必填
|
申請時間
格式為：HHMMSS
|
13
|
RGSL
|
Numeric
|
17
|
0
|
必填
|
認購數量
|
14
|
RGJG
|
Numeric
|
5
|
2
|
現金認購必填
|
認購價格
|
15
|
RGJE
|
Numeric
|
19
|
2
|
現金認購必填
|
認購金額
|
16
|
FYBL
|
Numeric
|
5
|
4
|
股票認購必填
|
費用比例，如果費率是1%，該欄位值應該填為0.01
|
17
|
FNOTE
|
Character
|
30
|
|
|
備註信息
|
申購可以現金替代款的退補介面
介面檔案名：CAMxxxxx.dbf或者CAMxxxxx.mdd或者CAMxxxxx.Wx，（檔案名尾碼根據E-SIM系統配置）。
發送目標：證券公司營業部
發送時間：每交易日法人清算後
資料格式：dbf
資料內容：申購可以現金替代款的退款、補款明細數據。
FOXPRO2.5下的標準DBF格式：與華夏基金技術介面（申購可以現金替代款的退補介面）相同。
ETF的二級市場交易和申購贖回的結算明細
介面檔案名：JSMXxxxxx.dbf或者JSMXxxxxx.mdd或者JSMXxxxxx.Wx，（檔案名尾碼根據E-SIM系統配置）。
發送目標：證券公司營業部
發送時間：每交易日法人清算後
資料格式：dbf
資料內容：包括ETF二級市場交易、ETF申購贖回業務引起的基金份額增減、股票過戶、現金替代、現金差額的結算明細數據。
FOXPRO2.5下的標準DBF格式：與中央登記公司上海分公司登記結算介面（ETF的二級市場交易和申購贖回的結算明細）相同。
證券交易過戶資料
介面檔案名：G1xxxxx.dbf或者G1xxxxx.mdd或者G1xxxxx.Wx，（檔案名尾碼根據E-SIM系統配置）。
發送目標：證券公司營業部
發送時間：每交易日法人清算後
資料格式：dbf
資料內容：當日交易過戶資料，包括債券、基金、ETF、回購、股票、新股申購和新股中簽等數據。
FOXPRO2.5下的標準DBF格式：與中央登記公司上海分公司登記結算介面（證券交易過戶資料）相同。
非交易過戶資料
介面檔案名：G4xxxxx.dbf或者G4xxxxx.mdd或者G4xxxxx.Wx，（檔案名尾碼根據E-SIM系統配置）。
發送目標：證券公司營業部
發送時間：每交易日法人清算後
資料格式：dbf
資料內容：當日以非交易方式產生的證券變動資料。
FOXPRO2.5下的標準DBF格式：與中央登記公司上海分公司登記結算介面（非交易過戶資料）相同。
ETF網下股票認購介面
介面檔案名：xxxCAMGP.dbf，xxx為銷售代理機構開放式基金代銷機構代碼。
發送目標：基金管理人
發送時間：交易日日終後
資料格式：dbf
資料內容：當日網下股票認購的有效認購資料。
FOXPRO2.5下的標準DBF格式：與華夏基金技術介面（網下股票認購介面）相同。
